Penulis ' Determine', Annie Duke bergabung dengan 'Influencer with Andy Serwer' untuk membahas perilaku manusia dan bagaimana hal itu dapat memengaruhi pengambilan keputusan dalam bisnis.
Transkrip Video
ANDY SERWER: Jadi, apa saja kesalahan yang dibuat orang, baik dalam berinvestasi atau dalam pengambilan keputusan bisnis, yang terkait dengan beberapa hal yang Anda minati?
ANNIE DUKE: Ya ampun. Oke, jadi mari kita berpikir, karena banyak sekali. Bagi siapa saja yang membaca "Pondering, Quick and Gradual" dari Daniel Kahneman, mereka tahu bahwa kebanyakan, kami membuat banyak kesalahan. Jadi izinkan saya– biarkan saya berpikir tentang apa yang paling menghancurkan itu. Dan saya pikir saya akan memikirkan dua.
Yang pertama yang dapat kita bicarakan disebut hasil. Dan ini sebenarnya adalah masalah yang sangat besar sehingga orang harus segera mengenali yang satu ini. Ini pada dasarnya melihat hasil dari sesuatu – katakanlah, perdagangan – melihat apakah menang atau kalah, dan kemudian menggunakannya untuk menentukan apakah perdagangan itu benar-benar baik atau buruk. Jadi saya akan memberi Anda contoh di luar keuangan yang menurut saya akan membantu orang untuk memahami mengapa ini bermasalah.
Jadi dalam arti yang paling sederhana, jelas, apakah Anda menang atau kalah dalam satu iterasi, jika Anda memikirkannya, sebenarnya tidak memberi tahu Anda banyak tentang kualitas keputusan. Anda tahu, ini sebenarnya sedikit masalah poker versus catur, bukan? Karena segera setelah Anda memperkenalkan keberuntungan ke dalam sistem, dan juga, seperti, informasi yang mungkin tidak tersedia bagi Anda yang mungkin penting untuk Anda ketahui, kami bisa mendapatkannya– kami pada dasarnya mendiskorelasi kualitas keputusan dari kualitas hasil secara singkat. lari, sesuatu yang tidak terjadi dalam catur.
Jadi dalam catur, karena Anda tidak memiliki elemen keberuntungan itu, jika Anda kalah, itu karena Anda melakukan tindakan yang buruk dibandingkan dengan saya. Tapi itu belum tentu benar dalam poker. Dalam poker, Anda bisa kalah karena mendapatkan kartu jelek. Anda bisa melewati lampu hijau dan mengalami kecelakaan, meski begitu. Jadi fakta bahwa Anda mengalami kecelakaan seharusnya tidak memberi tahu Anda banyak hal.
Tetapi otak manusia sebenarnya tidak bekerja seperti itu, dan ia mengikat hubungan ini. Jadi contoh yang saya buka "Pondering in Bets" sebenarnya adalah Tremendous Bowl 2015 dengan Pete Carroll dan Seattle Seahawks. Dan mereka ada di sana di garis 1 yard dari New England Patriots. Orang benar-benar tahu drama ini. Mereka tertinggal 4. Ada 26 detik tersisa dalam permainan, dan Pete Carroll memiliki satu batas waktu.
Dan jelas, mereka tertinggal 4. Mereka harus mencetak landing di sini. Dan cukup jelas, jika mereka mencetak landing, Patriots tidak akan memiliki cukup waktu untuk kembali turun lapangan. Jadi ini akan menjadi permainan yang memenangkan pertandingan, jika mereka bisa melakukannya. Semua orang memiliki harapan bahwa Pete Carroll akan menyerahkan bola kepada Marshawn Lynch yang akan membawanya ke garis gawang. Maksudku, kurasa berlari melalui tumpukan Patriots adalah hal yang jelas bisa dilakukan seseorang. Saya akan membantahnya.
Tapi bagaimanapun, dia tidak melakukan itu. Dia memilih agar Russell Wilson mengoper bola. Dan kita tahu bahwa bola itu dicegat dengan sangat terkenal. Dan jika Anda melihat berita utama di sana, mereka sangat brutal. Maksud saya, mereka kebanyakan– Anda tahu, kebanyakan orang menyatakan bahwa ini adalah permainan terburuk dalam sejarah Tremendous Bowl. USA Right now sebenarnya mengatakan itu adalah permainan terburuk dalam semua sejarah NFL. Itu cukup kuat.
ANDY SERWER: Wow.
ANNIE DUKE: Ya. Tapi aku akan melakukan eksperimen pikiran denganmu dengan sangat cepat, Andy. Jadi mari kita bayangkan Pete Carroll mengoper bola. Yah, dia tidak secara pribadi. Russell Wilson melakukannya, tetapi dia menyerukan permainan lulus. Dan bola ditangkap untuk landing pemenang pertandingan. Seperti apa tampilan berita utama keesokan harinya?
ANDY SERWER: Panggilan permainan yang brilian oleh Pete Carroll.
ANNIE DUKE: Ya. Inilah mengapa dia pergi ke Corridor of Fame. Dia mengalahkan Belichick yang Dipercaya. Jadi di sinilah kita bisa melihat hasilnya, Anda tahu, di tempat kerja, adalah saat yang ditangkap untuk landing, itu permainan yang brilian. Itu salah satu yang paling– itu akan menjadi permainan paling brilian dalam sejarah NFL, menurut "USA Right now." Dan ketika dicegat, itu adalah permainan terburuk dalam sejarah NFL.
Dan ketika Anda melihat analisis ini, tidak ada yang berbicara tentang proses. Tak satu pun dari mereka berbicara tentang, berapa kemungkinan bola dicegat, atau tidak lengkap, atau itu adalah operan landing? Bagaimana hal itu dibandingkan dengan kemungkinan bahwa Marshawn Lynch akan mencetak gol? Dan tentu saja, itu semua adalah hal yang perlu Anda ketahui untuk mengetahui apakah itu keputusan yang bagus, bukan hanya hasil permainan.
Untuk analisis itu, orang dapat melihat Pondering in Bets dan melihatnya. Singkatnya, itu sebenarnya adalah lakon yang cukup brilian. Kemungkinan intersepsi akan terjadi kurang dari 2% dari waktu. Dan itu benar-benar memberi Anda opsi untuk permainan ketiga. Itu akan menjadi second down. Jadi jika Anda menyerahkannya ke Marshawn Lynch dua kali, Anda hanya mendapatkan dua permainan. Jika Anda lewat di suatu tempat di sana, Anda mendapatkan tiga. Jadi Anda tahu, sekali lagi, ada lebih banyak element.
Tapi terlepas dari itu, tidak masuk akal untuk melihat apakah itu dicegat, atau tidak lengkap, atau landing move pada satu waktu. Tapi kami melakukan ini sepanjang waktu. Dan Anda dapat melihat ini di bidang keuangan, bukan? Dan kita tahu ini, misalnya, hanya dalam hal, seperti, alokasi modal, bahwa orang akan bergabung kembali dengan manajer yang menang tahun lalu, dan mereka tidak akan mengalokasikannya kepada manajer yang kalah. Dan kami tahu bahwa itu sebenarnya adalah strategi yang kalah, yang Anda lakukan lebih buruk karena regresi ke imply, dan Anda tidak memperhitungkan keberuntungan, dan Anda hanya memikirkan hasil jangka pendek, sebagai lawan. proses.
Memang benar dan – Anda juga tidak ingin melakukan ini dalam perdagangan opsi. Apakah Anda naik atau turun pada saat tertentu seharusnya tidak terlalu menjadi masalah. Tapi itu adalah kesalahan nyata yang kami buat dan itu adalah kelemahan pengambilan keputusan manusia.